Program czołgu XM1 wystartował w grudniu 1971 r. W lutym następnego roku armia amerykańska utworzyła grupę zadaniową mającą na celu sformułowanie koncepcji nowego czołgu. Raport tego zespołu został opublikowany w sierpniu 1972 roku, a proponowane w nim cechy były następnie analizowane w celu wyeliminowania zbędnych funkcji i obniżenia kosztów do minimum. Ostateczny program, z późniejszymi zmianami, został zatwierdzony przez zastępcę Sekretarza Obrony w styczniu 1973 roku.
W czerwcu 1973 r., wybrano dwóch głównych wykonawców do opracowania prototypów w fazie walidacji.
Każdy z wykonawców został zobowiązany do dostarczenia do wojska jednego prototypu czołgu, jednego wozu do badań trakcyjnych oraz jednego kadłuba i wieży do badań balistycznych. Dział Obrony w Chrysler Corporation (obecnie General Dynamics Land Systems), który wówczas produkował czołgi serii M60, otrzymał kontrakt o wartości 68,1 mln USD, a Detroit Diesel Allison z General Motors Corporation – 88 mln USD.
W lutym 1976 roku armia przyjęła prototypy od obu firm, a do kwietnia 1976 roku przeprowadziła badania operacyjne i inżynieryjne.
W listopadzie 1976 r., sekretarz armii USA poinformował, że ...